2021-1201 리포트 정리

<참고만 하세요>

 

[한미반도체]

목표주가 42000원 신규 추천

파운드리 등 비메모리 비중이 90%

삼성전자, TSMC, SMIC 등 주요 고객

후공정 장비 글로벌 1위(절단장비)

4분기는 11% 이익 증가

PER 19.2배

 

[삼성전기]

목표주가 25만원 유지

MLCC 우려는 지나치다

MLCC, 패키지기판, 카메라모듈

내년 영업이익은 3.2% 성장

4분기 실적은 기대치를 상회할 전망

MLCC 호조 지속

FC BGA, 공급부족 지속

카메라모듈도 성장 기대

 

[롯데케미칼]

목표주가 34만원 유지

원재료 비용 증가. 나프타 가격 급등 부담

증설 우려

4분기를 기점으로는 실적, 주가 반등을 예상

내년 2분기 이후 유가가 하락세를 보일 전망 

신흥국 경기 개선으로 제품 수요 증가

2030년까지 수소사업에 4.4조원 투자 

배터리 소재사업 강화 전망. 2차전지 소재 사업 진출

 

[주성엔지니어링]

매출, 수주잔고 동시 증가. 흑자전환

3분기 수주잔고가 2460억 정도

하이닉스외의 중화권 고객사향 수주 증가를 기대

지난 9월 471억 규모 태양광 장비 수주

PER 7.9배

 

[비에이치]

목표주가 29000원 상향

스마트폰 판매가 예상보다 양호

북미 고객사(애플) 스마트폰 판매 확대

2017년이후 처음으로 4분기 매출액이 3분기를 상회할 전망

내년 영업이익 1103억원 전망(66% 증가)

폴더블, XR, 전장 등 중장기 성장 매력적 

 

[POSCO]

2022년 중국 철강 시황, 변동성 낮아질 전망

공급은 정체, 수요도 정체

상저하고, 중국 철강제춤 가격 

올해 너무 좋은 실적이 독이 된 상황

내년 1분기가 실적 저점

 

[DL이앤씨, GS건설]

목표주가 DL이앤씨 18만원 제시

수소, CCS(이산화탄소 포집) 분야 확대

PER 3.3배

목표주가 GS건설 57000원 유지

중동중심에서 호주 시장, GS이니마를 중심으로 수처리 시장 집중

PER 6.4배 수준

 

[에스티팜]

목표주가 14만원 유지

올리로고클레오타이드 CMO 추가증설 발표

RNAi 치료제 원료. RNAi 단백질 생성을 억제. 근본원인 차단

휘귀질환 치료제 위주에서 만성질환까지 적용범위 확대

 

[한온시스템]

목표주가 19000원 유지

언론보도, 매각 이슈

니덱, 일본의 세계직인 모터 회사

최근에는 전기차용 모터도 생산

일본 시가총액 11위 기업

3월에 폭스콘과 조인트벤쳐 설립. 전기차 플랫폼과 소프트웨어 개발, 니덱은 구동모터 핵심부품 담당

전기차 시대, 부품사도 강력한 파트너가 필요

 

[이녹스첨단소재]

목표주가 55000원 유지

4분기 영업이익 294억 전망, 143% 증가 기대

4분기는 비수기. 재고조정 시기

LG디스플레이 TV용 OLED 패널 공급 증가, 신규 아이폰 및 삼성전자 폴더블폰 판매 호조, 중국향 중소형 부품 판매 증가 ->4분기는 양호한 실적 기대

21년 역대 최대 실적 전망

PER 7.7배

 

[유통산업, 10월 매출동향]

10월 유통 매출 14.4% 증가.

거리두기 완화 전인데 크게 증가.

11월 매출도 양호.

4분기는 좋은 실적 기대

리오프닝은 지속

해외여행이 당장 어려움

국내 유통은 더욱 모멘텀을 받을 수 밖에 없음

백화점, 대형마트, 편의점, 온라인 모두 증가